O que é amortização ?

A amortização refere-se à extinção de uma dívida por meio de pagamentos feitos periodicamente, ou seja, quitando-a paulatinamente. Esses pagamentos são calculados por meio de um planejamento, onde cada prestação corresponde à soma do reembolso do capital ou do pagamento dos juros do saldo devedor, podendo ser o reembolso dos dois.Na amortização, cada parcela refere-se ao valor total da dívida, incluindo juros, impostos e todos os demais encargos.

Amortização é a redução do valor de uma dívida por meio de pagamentos parciais. É o processo que ocorre, por exemplo, quando um devedor paga as parcelas de um financiamento que pediu a um banco. A cada mês, o saldo devedor ficará menor, ou seja, será amortizado. A amortização é feita sobre o chamado principal da dívida, que corresponde ao valor que foi efetivamente emprestado para o devedor. Se foi feito um financiamento de R$ 100 mil para a compra de uma casa, por exemplo, o principal da dívida será igual a esses R$ 100 mil.As parcelas da dívida pagas periodicamente não incluem apenas a amortização do saldo devedor, mas também outros encargos, como juros e taxas.A amortização e essas outras taxas podem ser distribuídas de forma diferente nas parcelas do financiamento. É essa diferença que é responsável pela existência de mais de um tipo de sistema de amortização de financiamentos.Essas parcelas podem ser fixas ou variáveis, de acordo com a tabela utilizada (SAC ou Price). Em outras palavras, no momento da concessão do empréstimo, ele pode ser feito com base nessas duas modalidades:

Tabela Price

As prestações calculadas nessa modalidade são constantes e o valor de cada parcela não muda de acordo com o tempo. Cada prestação é calculada com base em uma cota de amortização de juros, que varia em sentido inverso ao longo do financiamento, ou seja, a prestação inicial tende a ser menor, e só aumenta em função da TR (taxa de referência). Outro ponto importante é que normalmente a diminuição do saldo da dívida ocorre com aproximadamente 50% das prestações quitadas.

Esse é o modelo mais comum, sendo muito utilizado em empréstimos bancários e financiamento de veículos. Para exemplificar, imagine que você tenha financiado a compra de um carro de R$ 25.000,00 em 60 meses com uma taxa de 1,5% de juros ao mês. O valor final de cada parcela do financiamento será R$ 634,84, sendo que a primeira parcela terá aproximadamente 59,07% de juros e a última 1,47% apenas.

Tabela Sac

É o Sistema de Amortização Constante” e é muito comum em financiamentos imobiliários. Nesse modelo, as parcelas têm valores decrescentes, ou seja, vão diminuindo até chegar à última.Vale ressaltar que nos financiamentos de longo prazo é comum a prática de correção monetária seguindo a TR (taxa referencial), compensando qualquer efeito que a inflação possa gerar. Na modalidade de SAC, basta calcular o valor acrescentando a TR nos juros.

Sistema americano e pagamento único

Existem ainda outras duas modalidades que devem ser mencionadas. A primeira delas é o Sistema Americano, que consiste em pagamentos mensais equivalentes ao valor dos juros não havendo, dessa forma, amortizações mensais. Nesses casos, o pagamento total da dívida deve ser previsto em contrato em uma parcela única, ao final do prazo (que pode ser de meses ou anos).

Por fim, outra forma de amortização de uma dúvida é por meio de um pagamento único. Nesse caso, ao final de um determinado período, o valor devido acrescido de juros deve ser pago de uma só vez.

SAC ou Price?

No caso do financiamento imobiliário, por exemplo, os bancos costumam dar a opção ao consumidor de escolher entre o método SAC e o método Price. Ter a oportunidade de escolha costuma gerar dúvidas sobre qual desses sistemas é o mais vantajoso.A amortização pelo método SAC resulta em um gasto menor com juros no final do parcelamento, sendo por esse motivo considerada a mais vantajosa no longo prazo.Entretanto, as parcelas iniciais desse tipo de financiamento costumam ser maiores do que as da tabela Price, por isso é preciso ter em conta se o consumidor tem fôlego financeiro para arcar com esse gasto maior nos primeiros meses de pagamentos.